Zo Kunt U Nu Profiteren van Amerikaanse Aandelen: Expert Strategie Gids 2025

Wist u dat Amerikaanse aandelen de afgelopen tien jaar bijna alle andere markten hebben overtroffen? Toch tonen historische gegevens aan dat deze dominantie niet eeuwig duurt.

Hoewel beleggen in Amerikaanse aandelen voor veel beleggers een vanzelfsprekende keuze lijkt, laat de geschiedenis zien dat marktleiderschap regelmatig wisselt. Daarom is het essentieel om verder te kijken dan recente prestaties. Desondanks blijft de Amerikaanse markt interessante kansen bieden voor de strategische belegger.

De vraag is echter niet óf u in Amerikaanse aandelen moet investeren, maar hóe u dit in 2025 het beste kunt doen. In een wereld waar inflatie, geopolitieke spanningen en technologische veranderingen de markten beïnvloeden, is een doordachte aanpak noodzakelijk.

In dit artikel ontdekt u praktische strategieën om optimaal te profiteren van Amerikaanse aandelen, terwijl u uw portefeuille beschermt tegen potentiële risico's. Daarnaast laten we zien welke internationale mogelijkheden u misschien over het hoofd ziet. Bent u klaar om uw beleggingsstrategie naar een hoger niveau te tillen?

Waarom Amerikaanse aandelen niet altijd blijven winnen

Amerikaanse beurzen hebben de afgelopen jaren indrukwekkend gepresteerd, maar historische gegevens tonen aan dat deze dominantie cyclisch verloopt. Laten we kijken waarom deze markten niet altijd aan de top blijven.

Historische periodes van onderprestatie

Hoewel veel beleggers enkel de recente successen van Amerikaanse aandelen onthouden, waren er periodes waarin deze markten aanzienlijk onderpresteerden. Van 1965 tot 1982 presteerde de S&P 500 beduidend slechter dan de inflatie. Terwijl de Amerikaanse aandelenmarkt doorgaans de inflatie met 6% tot 7% overtreft, gebeurde in deze periode het tegenovergestelde: de inflatie overtrof de S&P 500 met gemiddeld 3% per jaar.

Bovendien kende de S&P 500 nog een "verloren decennium" van 2000 tot 2010. Gedurende deze periode stagneerden de rendementen ondanks economische groei. Ter vergelijking: Amerikaanse markten presteerden uitstekend van 1982 tot 2000 en van 2009 tot heden, wat aantoont dat marktprestaties cyclisch verlopen.

De rol van inflatie in rendement

Inflatie speelt een cruciale rol bij het bepalen van werkelijke rendementen. Wanneer de nominale groei van aandelen de inflatie niet overtreft, verliezen beleggers koopkracht, ondanks stijgende aandelenkoersen. Het eerdergenoemde voorbeeld uit 1965-1982 laat zien hoe zelfs een ogenschijnlijk stabiele markt kan leiden tot reëel vermogensverlies.

Dit fenomeen herhaalt zich door de geschiedenis heen. Daarom is het essentieel om niet alleen naar nominale rendementen te kijken, maar ook naar inflatie-gecorrigeerde resultaten bij beleggingsbeslissingen.

Wat we kunnen leren van het verleden

De belangrijkste les uit deze historische patronen is dat we moeten waken voor "recency bias" - de neiging om te denken dat recente trends de toekomst voorspellen. Veel beleggers beschouwen een periode van tien of vijftien jaar als langetermijntrend, terwijl dit in werkelijkheid slechts een fase in een grotere cyclus is.

Als we verder terugkijken, zien we dat Amerikaanse aandelen vaak zijn overtroffen door internationale markten. Hoewel de Amerikaanse dollar en aandelenmarkt recent goed presteerden, betekent dit niet dat dit patroon zich oneindig voortzet. Momenteel lijken internationale aandelen aanzienlijk goedkoper dan Amerikaanse activa.

De Amerikaanse markten zullen ongetwijfeld opnieuw periodes van outperformance kennen. Echter, alle tekenen wijzen erop dat internationale aandelen nu aan de beurt zijn om te schitteren. Verstandige beleggers bereiden zich hierop voor door hun portefeuille tijdig aan te passen.

Internationale kansen die beleggers vaak over het hoofd zien

Terwijl veel beleggers gefocust blijven op Amerikaanse aandelen, ontstaan er elders aantrekkelijke kansen die vaak over het hoofd worden gezien. Deze onderwaardering van internationale markten biedt u mogelijk interessante mogelijkheden om uw portefeuille te versterken.

Waarom recency bias gevaarlijk is

Recency bias zorgt ervoor dat u recente gebeurtenissen als voorspellend beschouwt voor de toekomst. Hierdoor denken veel beleggers dat een periode van tien of vijftien jaar representatief is voor langetermijntrends. Dit is echter een misvatting. Deze denkfout leidt vaak tot overinvestering in markten die recent goed presteerden, zoals de Amerikaanse.

Ondanks de goede prestaties van Amerikaanse aandelen sinds 2009, toont de geschiedenis dat marktleiderschap wisselt. Door te veel waarde te hechten aan recente prestaties, mist u mogelijk kansen in andere regio's die aan de vooravond van herstel staan.

Voorbeelden van internationale outperformance

Als we verder terugkijken in de geschiedenis, zien we dat Amerikaanse aandelen regelmatig worden overtroffen door internationale markten. De periodes van 1965-1982 en 2000-2010 waren tijden waarin Amerikaanse aandelen onderpresteerden, terwijl andere markten floreerden.

Bovendien kende Japan bijvoorbeeld jarenlang stagnatie, maar bereikte de aandelenmarkt ongeveer een jaar geleden een nieuw record. Dit toont aan dat zelfs na langdurige periodes van underperformance markten kunnen herstellen en nieuwe hoogtes kunnen bereiken.

Huidige waarderingen van internationale markten

Momenteel lijken internationale aandelen aanzienlijk goedkoper dan Amerikaanse activa. De Amerikaanse dollar en aandelenmarkt hebben weliswaar een goede periode achter de rug, maar dit betekent niet dat deze trend zich oneindig zal voortzetten.

Na de dominantie van Amerikaanse markten van 1982 tot 2000 en vervolgens van 2009 tot nu, wijzen alle tekenen erop dat internationale aandelen klaar zijn om te schitteren. Zoals een ervaren belegger weet: "Koopjes vind je waar anderen niet kijken."

Hoe kunt u hierop inspelen? Ten eerste door uw horizon te verbreden naar internationale activa, niet alleen in aandelen. Daarnaast door Amerikaanse activa te selecteren met enige bescherming tegen koersdalingen. Tot slot door uw portefeuille te diversifiëren naar groeiende sectoren zoals particuliere kredieten.

Strategieën om te profiteren van Amerikaanse aandelen in 2025

Hoewel Amerikaanse aandelen mogelijk minder zullen presteren dan internationale markten, blijven er kansen voor slimme beleggers. Met de juiste strategie kunt u ook in 2025 nog steeds profiteren van Amerikaanse aandelen.

Beleggen in Amerikaanse aandelen met bescherming

Wanneer u toch in Amerikaanse aandelen wilt investeren, is bescherming tegen koersdalingen essentieel. Dit kunt u bereiken door te kiezen voor defensieve aandelen die minder volatiel zijn tijdens marktcorrecties. Daarnaast kunt u opties gebruiken als verzekering tegen prijsdalingen. Een putoptie geeft u bijvoorbeeld het recht om aandelen tegen een vastgestelde prijs te verkopen, zelfs als de marktprijs lager ligt.

Een andere effectieve strategie is het spreiden van uw aankoopmoment via dollar-cost averaging. Hiermee vermindert u het risico van een slechte timing en profiteert u van lagere prijzen tijdens marktcorrecties.

Gebruikmaken van sectorrotatie

Amerikaanse markten bewegen niet als één geheel. Verschillende sectoren presteren sterker in verschillende economische fasen. In 2025 kunt u hiervan profiteren door:

• Te rouleren naar defensieve sectoren (gezondheidszorg, nutsbedrijven) als de economie vertraagt

• Te investeren in cyclische sectoren (technologie, consumentengoederen) tijdens economische expansie

• Uw posities aan te passen naarmate de rentecyclus verandert

Bovendien biedt sectorrotatie bescherming: terwijl sommige sectoren dalen, stijgen andere mogelijk juist.

Focus op waarde-aandelen binnen de VS

Na jaren van dominantie door groeiaandelen, tonen waardeaandelen tekenen van herstel. Deze bedrijven hebben doorgaans sterkere balansen, stabielere inkomsten en hogere dividenden - belangrijke eigenschappen tijdens marktvolatiliteit.

Zoek naar Amerikaanse bedrijven met:

• Lage koers-winstverhouding vergeleken met sectorgenoten

• Consistent dividendbeleid

• Bewezen bedrijfsmodellen en sterke marktposities

Tot slot, vergeet niet dat waarde-aandelen historisch gezien beter presteren tijdens periodes van hogere inflatie, wat ze tot een slimme keuze maakt voor de huidige economische omstandigheden.

Uw portefeuille toekomstbestendig maken

Om succesvol te blijven in een veranderende beleggingswereld, moet uw portefeuille bestand zijn tegen verschillende marktcycli. Na jaren van Amerikaanse dominantie is het tijd om verder te kijken en uw investeringsstrategie aan te passen.

Diversificatie buiten de VS

Historische patronen tonen aan dat marktleiderschap wisselt. Amerikaanse markten presteerden uitstekend van 1982 tot 2000 en van 2009 tot nu, maar kenden ook "verloren decennia", zoals van 2000 tot 2010. Daarom is geografische spreiding essentieel voor langetermijnsucces.

Bij het diversifiëren buiten de VS kunt u het beste:

• Kijken naar markten die momenteel ondergewaardeerd zijn vergeleken met hun historisch gemiddelde

• Niet alleen in aandelen investeren, maar ook in andere activaklassen zoals obligaties en vastgoed

• Rekening houden met valutarisico's door eventueel gebruik te maken van hedgingstrategieën

Momenteel lijken internationale aandelen aanzienlijk goedkoper dan Amerikaanse activa, wat een gunstig instapmoment kan betekenen.

Opkomende sectoren zoals private credit

Naast geografische diversificatie bieden opkomende sectoren zoals private credit interessante mogelijkheden. Deze markt groeit snel doordat traditionele banken zich terugtrekken uit bepaalde leningsegmenten.

Private credit combineert het vaste inkomen van obligaties met hogere rendementen, vaak tussen 7% en 12% per jaar. Bovendien beweegt deze activaklasse minder mee met traditionele aandelenmarkten, wat extra diversificatie biedt tijdens marktvolatiliteit.

Balans tussen risico en groei

Het vinden van de juiste balans tussen risico en groei vormt de basis van een toekomstbestendige portefeuille. Hiervoor kunt u Amerikaanse aandelen behouden, maar dan wel met enige bescherming tegen koersdalingen.

Daarnaast helpt het spreiden van uw investeringen over verschillende activaklassen en regio's om schommelingen in uw portefeuille te verminderen. Echter, vergeet niet dat enig risico noodzakelijk blijft voor groei op lange termijn.

Tot slot, herbeoordeel regelmatig uw beleggingsdoelen en risicobereidheid. Naarmate uw persoonlijke situatie verandert, moet uw portefeuille meegroeien om optimaal aan uw financiële behoeften te blijven voldoen.

Conclusie

De Amerikaanse aandelenmarkten hebben zonder twijfel indrukwekkende resultaten behaald in het afgelopen decennium. Desondanks laat de geschiedenis duidelijk zien dat marktleiderschap cyclisch verloopt. Periodes van uitstekende prestaties worden afgewisseld met "verloren decennia" waarin Amerikaanse aandelen achterblijven bij de inflatie of internationale markten.

Recency bias vormt daarom een aanzienlijk risico voor uw beleggingsstrategie. Deze denkfout leidt ertoe dat u te veel waarde hecht aan recente prestaties, terwijl langetermijnpatronen worden genegeerd. Momenteel wijzen verschillende indicatoren erop dat internationale markten klaarstaan om te schitteren, vooral gezien hun relatief gunstige waarderingen.

Dit betekent echter niet dat u Amerikaanse aandelen volledig moet vermijden. U kunt nog steeds profiteren van deze markt door te kiezen voor waarde-aandelen, gebruik te maken van sectorrotatie en beschermingsstrategieën toe te passen. Bovendien bieden opkomende sectoren zoals private credit interessante mogelijkheden om uw portefeuille verder te diversifiëren.

De sleutel tot succes ligt uiteindelijk in een evenwichtige aanpak. Door uw investeringen te spreiden over verschillende regio's en activaklassen, beschermt u uw vermogen tegen onverwachte marktbewegingen. Tegelijkertijd positioneert u zich om te profiteren van kansen zodra deze zich voordoen, ongeacht waar ter wereld.

Meer weten? Contacteer ons via deze link. Onze financiële adviseurs kunnen u helpen bij het samenstellen van een toekomstbestendige portefeuille die aansluit bij uw persoonlijke doelen en risicobereidheid.

Vergeet tot slot niet dat beleggingssucces niet draait om het volgen van de massa, maar om het maken van weloverwogen keuzes gebaseerd op historische patronen en fundamentele waarderingen. Met deze inzichten bent u goed voorbereid om de uitdagingen en kansen van 2025 het hoofd te bieden.